Принцип 80 на 20 — как применять Закон Парето в трейдинге
Закон Парето — которое еще называют принципом или правилом — предполагает, что 20% усилий могут приносить 80% результата. Это же правило можно применять и для финансовых рынков. Как именно — разберемся в статье.
Полезные материалы, которые хорошо бы изучить перед продолжением:
Содержание
Видео
Кто такой Вильфредо Парето и как получилось правило 80 на 20
Вильфредо Парето — итальянский экономист и социолог. В начале 1900-х он исследовал распределение денег между богатыми и бедными. Ему получилось обнаружить, что примерно 20% обеспеченных людей владеют 80% богатства. И наоборот — 80% бедных и людей из среднего класса владеют 20% богатства.
Позднее это правило начали выявлять в разных сферах — от все той же экономики до маркетинга и бизнеса.
Одна из главных формулировок, которая получилась из этого правила: 20% усилий могут приносить 80% результата.
Эти цифры условны — они могут быть как 70 на 30, 90 на 10, 95 на 5 и так далее. Но сама логика правила объективна. Посмотрим, как ее можно применить на финансовых рынках.
В нашем Telegram-канале есть то, чего не публикуем на сайте 📈
Правило 80 на 20 в торговых стратегиях
Прибыльные торговые стратегии — явление редкое. К примеру, в нашей базе стратегий из 71 торговой логики 13 прибыльны. И это как раз 18,31%. Здесь мы очень близки к принципу Парето.
Об этом редко догадываются начинающие трейдеры, полагая, что прибыльных торговых стратегий много, и именно их лучшая. Если бы так было в действительности, большинство частных трейдеров зарабатывали бы. Но большинство частных трейдеров деньги теряют.
В поведенческой науке такой эффект называют Confirmation bias — склонность к подтверждению.
Среднестатистический трейдер или инвестор склонен подсознательно подтверждать свою правоту — в анализе рынка, сделках, или торговых стратегиях (подтверждать свою правоту любят не только трейдеры и инвесторы — большинство людей из 8 миллиардов не рациональны, и считают, что их картина мира самая правильная и достоверная). Принять ошибку — значит принять свою неправоту. А это снижает в нашем мозге уровень серотонина, что сказывается на настроении и уверенности в своих действиях.
Правило 80 на 20 в торговых сделках
Соотношение высокого количества прибыльных сделок к убыточным — статистически редкое явление. Достигнуть, например, 80% прибыльных сделок на долгосрочной дистанции практически невозможно. Подробнее об этом — в статье Количество прибыльных сделок или их качество: на что вы поставите свои деньги?
В 2022 году у нас получилось достичь параметра 41,6% прибыльных и 58,4% убыточных. И здесь Правило Парето сменилось в сторону 60 на 40, чему мы и рады (год, если что, был закрыт с прибылью в 14%). То есть меньшее количество сделок все равно принесли прибыль за год. Логика Парето работает и тут.
И еще одна идея, исходящая из логики правила: около 20% сделок будут приносить 80% основной прибыли.
Так как убытки нужно контролировать, а прибылям давать расти, может получиться, что только меньшее количество сделок будут приносить крупные прибыли. Такова специфика трендовых стратегий. И все это подтверждается на реальной практике системной торговли. Подробнее — в статье Доходность и результаты системного портфеля Empirix за 2022 год.
За 1 час поможем разобраться с факторами успеха и причинами неудач на финансовых рынках. Бесплатно
Правило 80 на 20 в психологии трейдинга
С психологической стороны финансовые рынки делятся на две крайности — страх и жадность. Страх — это сильные падения котировок, жадность — это пузыри и необоснованный рост цены. Если 80% времени вы можете контролировать две эти крайности (на 100% их контролировать нельзя — мы не андроиды), тогда с меньшей вероятностью вы будете совершать эмоциональные ошибки. И если в 80% случаев вы чувствуете весь спектр эмоций — от жажды наживы и стремлению к быстрым деньгам до непонимания процессов и повышенной тревоги при просадках — тогда трейдинг не для вас. Придет день, когда одна эмоциональная ошибка обнулит ваш торговый счет.
Подробнее обо всем этом — в статье Психология трейдинга. Поведенческие финансы.
Правило 80 на 20 во всех трейдинг-процессах
Трейдинг — это рутинный процесс. Опять же, в нашей алгоритмической практике 80% времени уходит на создание торговых гипотез, их тестирования и оптимизации.
Оставшиеся 20% — на эксплуатацию прибыльных (или не очень) алгоритмов. Если говорить о ручном трейдинге, то 80% времени часто уходит на анализ инструментов, поиск точек входа и выхода, и только 20% на реализацию самих сделок. 80% времени на рынках ничего не происходит, и только в 20% случаев повышается волатильность, привлекающая внимание трейдера.
Но даже рутинные процессы предполагают саморазвитие:
- изучение языков программирования;
- создание новых моделей отбора и тестирования торговых стратегий;
- поиск актуальных инструментов и торговых логик.
Таким образом, вроде как скучная рутина превращается в интересную игру, в которой успех зависит от ваших навыков и знаний.
Заключение
Ок, в начале статьи мы уточнили, что цифры в Парето — условность. И вся эта статья создавалась не для того, чтобы зафиксировать точные параметры правила 80 на 20. Суть в другом:
В большинстве случаев рынки скучны. В эти скучные периоды вам нужно фокусироваться на тех процессах, которые с большей вероятностью дадут положительные результаты в будущем, а именно:
- учиться тестировать гипотезы;
- учиться автоматизировать все то, что можно автоматизировать (именно в трейдинге);
- учиться работать с психологическими факторами трейдинга (даже если вы алгоритмический трейдер);
- учиться объективней смотреть на финансовые рынки. Объективность достигает именно через исследования;
- влюбиться в то, что вы делаете. Тогда и к формуле 80 на 20 вы придете значительно быстрее.
4 урока курса "Психология трейдинга" доступны бесплатно
Не упустите преимущество перед другими трейдерами.
Материалы
Поделиться статьей
С радостью ответим на ваши комментарии
Читайте также
Павел Овсянников
Сооснователь Empirix. Ритейл-трейдер и квалифицированный инвестор. Автор 80+ статей и 6 курсов. На финансовых рынках с 2012 года. Создает, тестирует и оптимизирует алгоритмические торговые стратегии, управляет системным фондом. E-mail для связи: paul@empirix.ru